Torri! $6.2 Biliwn Mega Caffaeliad, Gall Syure Gael ei Breifateiddio gan CD&R!
Yn ddiweddar, cyhoeddodd y darparwr atebion pecynnu bwyd a phecynnu amddiffynnol blaenllaw byd-eang, Huayueer Company, ei fod wedi dod i gytundeb diffiniol i'w brynu gan gronfa o dan y cwmni ecwiti preifat CD&R am oddeutu $6.2 biliwn, gyda phris caffael o $42.15 y gyfran mewn arian parod.
Yn ôl y datganiad i'r wasg, cyfanswm gwerth menter y trafodiad yw $ 10.3 biliwn. Mae'r cytundeb wedi'i gymeradwyo gan fwrdd cyfarwyddwyr Huayueer a disgwylir iddo gael ei gwblhau erbyn canol 2026, yn amodol ar gymeradwyaeth rheoleiddiol a chyfranddalwyr. Bydd Huayueer yn cael ei dynnu oddi ar y rhestr o Gyfnewidfa Stoc Efrog Newydd ac yn dod yn gwmni preifat. Mae'r cytundeb yn caniatáu i Huayueer fynd ati i geisio cynigion caffael eraill yn ystod y 30 diwrnod sy'n dod i ben ar 16 Rhagfyr.
Craidd trafodiad: 41% o'r gwerth arian parod ar bremiwm
O dan delerau'r cytundeb, bydd pob cyfranddaliad cyffredin a ddelir gan gyfranddalwyr Xiyuel yn derbyn $42.15 mewn arian parod. Heb os, mae'r pris hwn yn bremiwm uchel deniadol i gyfranddalwyr.
Premiwm 41%: O'i gymharu â phris cyfranddaliadau Xiyuel heb ei effeithio ar Awst 14, 2025.
Premiwm 24%: O'i gymharu â phris cyfartalog pwysol cyfaint (VWAP) 90 diwrnod Xiyuel ar 12 Tachwedd, 2025.
Pwysleisiodd Henry SR Keizer, "Ar ôl gwerthusiad gofalus o wahanol opsiynau strategol dros y flwyddyn ddiwethaf, mae'r Bwrdd yn hyderus y bydd y trafodiad hwn yn dod â gwerth sylweddol a'i fod er budd gorau ein cyfranddalwyr a'r cwmni. Dywedodd y bydd y trafodiad yn darparu gwerth uniongyrchol a phendant i gyfranddalwyr Sea Joel ar bremiwm eithaf uchel, tra'n galluogi'r cwmni i gyflawni ei weledigaeth strategol tymor hir yn well.
Cychwyn ar bennod newydd: cyflymu trawsnewid ac arloesi parhaus
Mae Dustin Semacher, Llywydd a Phrif Swyddog Gweithredol Seale, yn gweld y diwrnod hwn fel "trobwynt" yn nhaith y cwmni. Dywedodd ei fod yn edrych ymlaen at weithio gyda CD&R, sydd â phrofiad helaeth yn y diwydiannau diwydiannol a phecynnu, i ddechrau cam nesaf y twf.
Tynnodd Semach sylw at y ffaith y bydd y trafodiad hwn nid yn unig yn dod â gwerth rheoli sylweddol a risg i gyfranddalwyr Xiyuel, ond hefyd yn cyflymu trawsnewidiad parhaus y cwmni. Bydd ychwanegu CD&R yn gwella gallu Xiyuel i fuddsoddi yn natblygiad ei fusnes bwyd a diogelu yn sylweddol, tra'n cynnal -athroniaeth cwsmer cyntaf. Mae'n credu, trwy arloesi cyflymach, mwy o alluoedd a chyrhaeddiad ehangach, y bydd y cwmni'n gallu creu mwy o werth i gwsmeriaid a mwy o gyfleoedd i weithwyr.
Mae cynhyrchion a gwasanaethau Seale yn cwmpasu ystod eang o farchnadoedd terfynol, gan gynnwys protein ffres, bwyd, hylifau, gwyddorau meddygol a bywyd, manwerthu e-fasnach, logisteg a diwydiannol. Mae gan y cwmni frandiau datrysiadau byd-enwog, gan gynnwys pecynnu bwyd CRYOVAC®, pecynnu amddiffynnol Xiyuel ®, system pecynnu hylif LIQUIBOX®, system pecynnu awtomataidd AUTOBAG® a phecynnu BUBBLE WRAP® clasurol. Roedd gan y cwmni werthiannau o $5.4 biliwn yn 2024 ac roedd yn cyflogi tua 16,400 o bobl, gan wasanaethu cwsmeriaid mewn 117 o wledydd.
Addewid CD&R:-Buddsoddiad Tymor Hir a Chreu Gwerth
Roedd partner CD&R, Rob Volp, yn canmol gwerth Xiyuel. Nododd fod Xiyuel yn "gwmni rhagoriaeth byd-eang" gyda thîm arwain dawnus, yn arwain segmentau busnes a hanfodion deniadol.
Mae CD&R yn optimistaidd am sylfaen fusnes gref Ciel, sy'n cynnwys ei arweinyddiaeth yn y diwydiant, gweithlu ffyddlon, perthnasoedd cwsmeriaid a chyflenwyr dwfn, portffolio cynnyrch gwahaniaethol, a rhagoriaeth weithredol. Mae CD&R wedi ymrwymo i gefnogi buddsoddiad parhaus Ciel yn ei phobl, ei hasedau a'i bortffolio cynnyrch, ac mae'n edrych ymlaen at weithio'n agos gydag uwch dîm arwain Ciele i gyflawni-creu gwerth hirdymor.
Wedi'i sefydlu ym 1978, mae CD&R yn gwmni ecwiti preifat blaenllaw gyda strategaeth i adeiladu busnes mwy cadarn a chynaliadwy trwy gyfuno profiad buddsoddi helaeth a galluoedd gweithredol dwfn, gyda llygad ar greu gwerth hirdymor a phwyslais ar reolaeth ac effaith corfforaethol rhagweithiol.
Cefndir trafodiad: Cododd elw net 178% yn gryf
Mae'n werth nodi, cyn cyhoeddi'r caffaeliad, fod yr adroddiad ariannol diweddaraf a ryddhawyd gan Xiyuel yn dangos momentwm twf cryf.
Er gwaethaf heriau arafu twf economaidd byd-eang, arhosodd perfformiad Seattle yn nhrydydd chwarter 2025 yn drawiadol: roedd y refeniw ar gyfer y chwarter yn $1.351 biliwn, heb newid yn y bôn o $1.345 biliwn yn yr un cyfnod y llynedd. Roedd incwm net ar gyfer y trydydd chwarter oddeutu $255 miliwn, cynnydd syfrdanol o 178% o $91.7 miliwn yn yr un cyfnod y llynedd.
A barnu o'r sefyllfa gronnus yn y tri chwarter cyntaf, roedd refeniw cyffredinol y cwmni yn $3.959 biliwn, ychydig yn is na $4.02 biliwn yn yr un cyfnod y llynedd, ond cyrhaeddodd yr elw net yn y tri chwarter cyntaf $462 miliwn, cynnydd sylweddol o $272 miliwn yn yr un cyfnod y llynedd. Heb os, mae'r llygad-dal data ariannol yn darparu cefnogaeth sylfaenol gref ar gyfer y caffaeliad premiwm uchel hwn.
Manylion trafodion a threfniadau ariannu
Mae'r trafodiad wedi'i gymeradwyo'n unfrydol gan fwrdd cyfarwyddwyr Seattle a disgwylir iddo gau yng nghanol 2026, yn amodol ar gymeradwyaeth cyfranddalwyr, cymeradwyaeth reoleiddiol ac amodau cau arferol eraill.
Yn ôl telerau'r cytundeb, gall Xiyuel fynd ati i geisio opsiynau caffael eraill gan drydydd partïon yn ystod y "cyfnod ymchwilio" 30 diwrnod ar ôl llofnodi'r cytundeb, a gellir rhoi 15 diwrnod ychwanegol iddo drafod cytundeb terfynol gyda phartïon cymwys. Dywedodd Ciel nad yw'n bwriadu datgelu unrhyw gynnydd yn y broses RFQ oni bai bod hynny'n cael ei ystyried yn angenrheidiol neu'n briodol.
O ran ariannu, mae cronfeydd buddsoddi CD&R wedi ymrwymo i ddarparu cyllid ecwiti. Darperir cyllid dyled gan gonsortiwm cryf dan arweiniad JPMorgan Securities LLC, Bank of America Securities, BNP Paribas Securities, Goldman Sachs, Banc Buddsoddi UBS a Wells Fargo, ac mae Citigroup, Mizuho Bank a Royal Bank of Canada Capital Markets hefyd wedi ymrwymo i ddarparu cymorth ariannol ar gyfer CD&R. Ar ôl cwblhau'r trafodiad, bydd pencadlys Seattle yn aros yn Charlotte, Gogledd Carolina.